有官员往下水道倒4000多瓶茅台销赃；赖小民“家里两亿现金一分钱不敢花”| 市界早知道

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有官员往下水道倒4000多瓶茅台销赃；赖小民“家里两亿现金一分钱不敢花”| 市界早知道

市界 2020-01-14

市界头条

1、银保监会重磅发声，资管新规过渡期整改不会“一刀切”

2、银保监会副主席：严防信贷资金违规流入房地产市场

3、离岸人民币升破6.90，两大板块最受益

4、四川达州恢复购房补助，购买140平方米以内新房补100元/㎡

5、瑞银：预计2020年流入A股的外资总额或达3000亿元人民币

6、王晓光为销赃，4000多瓶茅台倒下水道；另有茅台袁仁国收经销商5公斤金鼎

7、未来5年我国白酒市场规模将达万亿级

8、贫穷再次限制了我的想象！“金融第一贪”赖小民：家里两亿现金一分钱不敢花，食堂大厨都安排自己人！

9、美国财政部取消对中国“汇率操纵国”的认定

10、擒牛社：汇顶科技提示风险，调整要来了？大盘缩量上涨，几个意思？（戳我试试？）

 

- 宏观经济 -

 

1.【银保监会重磅发声，资管新规过渡期整改不会“一刀切”】2020年底将是资管新规过渡期的截止时期，存量银行理财产品很难全部完成整改。银保监会首席风险官肖远企表示，银保监会对资管新规过渡期内个别确有困难的机构，适当地给予一些灵活措施安排。（搜狐）

 

 解读   有一部分银行机构的存量资管产品在资管新规出台前就比较大，个别机构对于在过渡期内完全整改到位还有困难，银保监会的解释缓解了市场担忧情绪。

 

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2.【银保监会：继续拆解影子银行，大力压降高风险影子银行业务】银保监会副主席黄洪表示，今年要稳妥处置高风险机构，继续拆解影子银行，大力压降高风险影子银行业务，防止死灰复燃。继续努力配合地方政府深化国有企业改革重组，加快经济结构调整，化解隐性债务风险。推进网络借贷专项整治，做好存量资产处置、停业机构退出和机构转型工作。加大互联网保险规范力度。（第一财经）

 

 解读   影子银行通过过度证券化和脱离监管，给金融体系带来了很高的风险。三年来影子银行规模较历史峰值压降了16万亿元，剩余规模的清退应逐步退出，防止资金断裂而扩散风险。

 

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3.【工信部：预计2019全年减税降费2.36万亿元】工信部负责人表示，制造业及相关环节在增值税减税规模中占比近70%，小微企业普惠性减税约2500亿元。（央视新闻）

 

 解读   减税降费政策充分发挥了逆周期调节作用，更直接更有效地惠及广大纳税人、缴费人，稳定了经济发展预期，缓解中小企业的经营压力。

 

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4.【事关亿万老人！养老服务首个强制性国家标准发布，为安全划红线】我国有将近2.5亿的老年人口，面临全球规模最大、速度最快、持续时间最长的老龄化进程。国家市场监管总局副局长田世宏介绍，《养老机构服务安全基本规范》近日出台发布，这是我国养老服务领域的第一项强制性国家标准，也是养老服务质量的底线要求。（人民日报）

 

 解读   养老服务强制标准发布，说明产业规模逐渐扩大后，问题和隐患也在不断增加，制定标准有利于养老产业的规范发展，保障老年人利益。

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5. 【美国财政部取消对中国“汇率操纵国”的认定】美国财政部13日公布半年度汇率政策报告，取消对中国“汇率操纵国”的认定。（新华社）

 解读  中美贸易关系缓和，并且最近人民币不断升值，人民币资产大利好。

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- 地产风云 - 

 

1.【银保监会副主席：严防信贷资金违规流入房地产市场】中国银保监会副主席黄洪表示，坚决落实“房住不炒”要求，严格执行授信集中度等监管规则，持续遏制房地产金融化泡沫化。严厉查处银行保险资金违规流入房地产领域。2019年房地产贷款增速同比下降3.3个百分点。（中国网）

 

 解读   今年地产行业融资收紧政策短期难放松，房地产贷款增速以稳定下行为主，中小房企生存仍然会比较艰难。

 

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2.【四川达州：购买140平方米以内新房得补助100元/㎡】日前，四川省达州市政府宣布，自2020年1月1日起，购房者购买140平方米以内的新房将获得100元/平方米补助。其他措施还包括全面推行货币化补偿安置、调整物业服务收费标准、调优住房公积金政策等。（澎湃）

 

 解读   四川达州放宽购房政策已经开始购房给补助，说明楼市库存高、房价下行压力比较大。卖地收入是政府的重要收入，楼市走衰，地方政府不好过。

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- 国内市场 -

 

1.【离岸人民币破6.90，近13个月累计上涨近3000基点！两大板块最受益】离岸人民币对美元创去年8月以来新高，去年9月以来，人民币汇率累计上涨近3000点，升幅超过4%。机构认为，人民币升值提升汇兑损益，关注三大航阶段性投资机会；由于木材结构性短缺，我国纸浆对外依存度高，人民币升值有利于降低原材料采购价格，进而降低行业成本。（证券时报）

 

 解读   人民币升值，航空和造纸板块受益，A股相关上市公司有：中国国航、东方航空、南方航空；文化纸龙头太阳纸业、生活用纸龙头中顺洁柔等。

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2.【瑞银：预计2020年流入A股的外资总额或达3000亿元人民币】瑞银中国全球金融市场部主管房东明表示，2019年，中国金融开放取得很大进展，目前外资通过北向资金进入中国A股市场的累计金额超过2000亿美元，通过QFII持有的资金规模达1000亿美元。（澎湃）

 

 解读   具体流入规模还要看A股的整体估值水平，如果一季度涨幅过大，估值抬升，后续流入可能放缓，甚至有流出的可能。

 

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3.【科创板首批公司网下配售限售股将于下周上市流通】数据显示，首批科创板公司上市即将满半年，网下配售限售股6个月的锁定期将届满，即将迎来上市流通。华兴源创、天准科技、光峰科技、中国通号、虹软科技等多家科创板公司披露公告，首次公开发行网下配售限售股将于1月22日上市流通。（证券时报）

 

 解读   总解禁规模不大，按目前股价，解禁总市值约10亿元。主要对投资者心理有一定影响，目前解禁公司股价处于调整低位，也是受解禁预期影响。

 

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4.【国信证券：关注CES主题性机会和业绩超预期标的】本次CES展上，智能家居、无人驾驶等有望呈现亮点，带来主题性投资机会。可穿戴设备、智能家居、游戏笔记本等爆款单品有望促进物联网的进一步发展；随着无人驾驶技术的不断成熟，今年CES或出现更成熟的无人驾驶解决方案。（国信证券）

 

 解读   物联网、智能家居和无人驾驶这些产业的发展，需要爆款产品的推动，而一旦出现爆款，市场必将开始深度炒作。产业基础设备的A股相关上市公司，可关注：车载通信环节的移远通信、高新兴、移为通信；高精度导航环节的华测导航、海格通信等。

 

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5.【北向资金】13日净流入77.13亿元，连续8日净流入。五粮液、美的集团、平安银行分别获净买入7.34亿元、5.7亿元、5.3亿元。三一重工净卖出额居首，金额为2.57亿元。（Wind）

 

 解读   美的集团被外资坚定看好，其外资持股比例再创新高，距离28%的“限购线”仅0.2个百分点。如果达到了外资持股28%的上限，还会被MSCI、富时罗素等国际指数编制公司从指数体系中剔除。

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6.【资金面】央行13日不开展逆回购操作，当日无逆回购到期。银存间质押式回购1天期品种报2.0598%，涨29.09个基点；7天期报2.4451%，涨7.01个基点。（Wind）

 

 解读   央行持续不开展逆回购操作，资金市场短期利率持续上行，春节前央行应开展操作，保持节日期间流动性充裕。

 

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7.【新股中心】1月14日新股申购：玉禾田（300815），发行市盈率22.98倍；有方科技（688159），发行市盈率49.31倍；泽璟制药（688266），未收入不盈利，公司定价考验A股参与者，为科创板未盈利企业树定价样本。新股上市：万德斯（688178）、泰林生物（300813）等。（东方财富网）

 

 解读   玉禾田，主营业务物业清洁和市政环卫等环境卫生综合管理服务。有方科技，主营业务物联网无线通信模块、物联网无线通信终端和物联网无线通信解决方案的研发、生产(外协加工方式实现)及销售。泽璟制药，主营业务专注于肿瘤、出血及血液疾病、肝胆疾病等多个治疗领域的创新驱动型化学及生物新药研发企业。

 

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8.【泽璟制药确定发行价格，为科创板未盈利企业树定价样本】泽璟制药成为首家采用第五套标准的科创板拟上市企业，也是A股历史上首家未盈利的IPO企业。由于企业未实现盈利，市盈率、市销率、市净率等常见的可比估值方法均无法准确预测公司合理的股权价值。因此，定价主要采用传统DCF估值法，配以市值/研发费用这一指标进行验证。（新浪财经）

 

 解读   DCF是现金流折现估值法，是将一项资产在未来所能产生的自由现金流根据合理的折现率折现，得到该项资产的价值。采用“市值/研发费用”验证，在一定程度上反映一家公司现阶段的研发创新实力以及研发创新潜力，从而体现公司的价值，在二级市场估值中也较为常用。泽璟制药方面预计，2020年-2023年将有4-5个创新药的多个适应症陆续申请新药上市销售。

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 9. 【大基金高管泄密，女牛散4700万“all in”！牛股长成了，她却输惨了】行政处罚书显示，两年多前，一芯片上市公司股东解禁，联系大基金接盘期间，大基金的管理人(GP)华芯投资管理有限责任公司的副总裁泄密，与之关系密切的前同事王萍，在知悉内幕信息后斥资近4700万元杀入该股。结果，女牛散亏损396万元，被罚款55万元。而大基金受让6.65%股份后按兵不动，汇顶科技股价已飙升至260.27元，账面浮盈1.8倍。（上海证券报）

 解读   大基金持有的股票一般都是长期投资，而且市场上对大基金概念股的关注也是最近一年才开始的，所以靠这样的消息不亏才怪；不过现在大基金入驻的消息还是有用的。

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10. 【贫穷再次限制了我的想象！“金融第一贪”赖小民：家里两亿现金一分钱不敢花，食堂大厨都安排自己人！】 电视专题片《国家监察》播出第二集《全面监督》，详细披露了金融领域一起影响极其恶劣、教训极其惨痛的案件——赖小民案。其中，专案组在北京某小区发现了赖小民藏匿赃款的一处房屋，里面有多个保险柜，存放的现金达两个多亿。“一分钱都没有花，都放在那里，最后组织上都收了。”赖小民在镜头前自述，受贿的2亿多元不敢花、不敢用，提心吊胆。（中国基金报）

 解读   赖小民是中国华融资产管理股份有限公司原党委书记、董事长，在2018年年底的时候，涉嫌受贿、贪污、重婚一案，由国家监察委员会立案调查；赖小民是江西瑞金人，从管理层到食堂大厨，很多岗位他都安排了自己的老乡圈的人。

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- 国外市场 -

 

1.【印尼总统：印尼可能停止出口铝土矿、煤炭到椰干等原材料】印尼总统上周五表示，该国可能停止出口铝土矿、煤炭到椰干等各种原材料。（上海有色网）

 

 解读   印尼是我国铝土矿进口第三大来源国，印尼禁止铝土矿出口，将对我国铝土矿价格产生一定影响。不过近两个月铝库存反弹幅度较大，结合需求端稳步复苏，后续铝价应以稳定为主。A股相关上市公司有：中国铝业、神火股份等。

 

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2.【油服公司斯伦贝谢主席：预计美国页岩油产出增速将下降】沙特将在2025年之前成为全球第二或第三大产油国。（Wind）

 

 解读   美国页岩油生产靠资金推动，后续开采难度越来越大，而资金需求会增加，企业资金压力大，持续增加产能的可能性很小。所以美国虽然现在可以出口石油，但未来对中东的原油需求仍然存在。

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3. 【纳指、标普500指数刷新历史新高，特斯拉大涨近10%】纳指、标普500指数创历史新高，截至收盘，道指上涨0.29%，纳指涨1.04%，标普500指数涨0.7%。热门科技股中，特斯拉大涨近10%，总市值逼近950亿美元；苹果涨超2%续创历史新高；奈飞涨3%，此前获得奥斯卡24项提名；微软、Facebook涨超1%；人造肉股Beyond Meat大涨19.02%，2020年以来累计涨超50%。（财联社）

 解读   美股大牛市，最近的特斯拉太猛了，一天暴涨了84亿美元，近600亿人民币，后面特斯拉产业链个股还要继续爆发。

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4. 【热门中概股全线上扬，微博涨超10%】热门中概股全线上扬，微博涨超10%，陌陌、聚美优品涨超9%，搜狗涨超8%，新浪、瑞幸咖啡涨超6%，蔚来、迅雷涨超5%，京东、阿里巴巴、网易、虎牙、小牛电动涨超3%，拼多多、唯品会、好未来涨超2%。（财联社）

 解读   像阿里、京东以及网易等大型中概股最近趋势大涨，说明人民币资产获得高配，也说明A股后面还有机会。

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- 产经观察 -

 

1.【Model3卖出了白菜价，特斯拉门店挤爆了】特斯拉宣布对国产版Model3降价后，门店被挤爆的图文在网上热传。人们在特斯拉门店面对30万左右的中端车表现出了排队“买白菜”的架势。（全天候科技）

 

 解读   特斯拉的热销说明好的产品是不缺需求的，国内车市冷淡，要从自身产品找问题。特斯拉产业链企业会受益国产特斯拉的热销，A股相关上市公司有：宁德时代、三花智控、拓普集团、蓝思科技、旭升股份等。

 

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2.【中汽协维持2020年中国汽车市场负增长2%的预测】新车销售约2531万辆。副秘书长陈士华表示，希望国家下一步继续支持新能源车发展，但不可能继续大幅财政补贴，而是通过税收、使用环节等政策予以引导。消费者对新能源车的认可度没得到确认，对2020年新能源汽车谨慎乐观。（财联社）

 

 解读   燃油汽车市场需求可能仍然低迷，但新能源汽车销量企稳，受补贴退坡影响逐渐消除。接下来除了政策继续支持之外，电池技术的发展也会直接影响市场的需求。

 

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3.【未来5年我国白酒市场规模将达万亿级】统计数据显示，2019年食品饮料板块涨幅最大的20只个股中，就有8只是白酒股。与此同时，也有业内专家预计，未来五年我国的白酒市场规模将达万亿级。（中国证券报）

 

 解读   白酒市场的需求维持扩张态势，而消费者对品牌的追求属性不变。目前白酒高端品牌数量较少，头部企业的竞争优势明显，中端品牌竞争激烈，行业的集中度仍然会进一步提升。

 

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4.【国内期市收盘多数飘红，甲醇领涨市场】1月13日国内期市甲醇涨5%封涨停，领涨市场，夜盘开盘继续高开3.69%。（Wind）

 

 解读   制造业企业库存周期逐渐见底，原材料需求增加，产品价格开始回升。A股甲醇概念企业有：新奥股份、远兴能源、兴化股份、金牛化工等。

 

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5.【生态环境部：加快推进全国碳排放权交易市场建设】生态环境部召开2020年全国生态环境保护工作会议，提出2020年要狠抓重点区域秋冬季大气污染综合治理攻坚，积极稳妥推进北方地区清洁取暖，深入推进柴油货车污染治理。加快推进全国碳排放权交易市场建设。（证券时报）

 

 解读   碳排放交易是通过市场机制优化配置碳排放空间资源，为排放实体碳减排提供经济激励，是基于市场机制的温室气体减排措施。抓紧建设碳排放权交易市场，可以尽早确立定价优势。

 

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6.【IMO2020正式实施：油运市场首先受益】国际海事组织(IMO)规定从1月1日起船用燃油中的硫含量标准由3.5%降低至0.5%，以达成降低八成硫化物排放量的目标。众多机构预测，最终将导致全球海运市场涨价，油运市场首先受益。

 

 解读   利好油运企业，A股相关上市公司有：招商轮船、中远海能等。

 

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7.【2020年钢铁行业将严禁新增产能】记者从中国钢铁工业协会获悉，2020年钢铁行业将巩固供给侧结构性改革成果，严禁新增产能。中钢协数据显示，2019年我国粗钢产量预计将达到9.8亿吨左右，过去五年累计增长1.76亿吨，年增幅21.9%。重点统计钢铁企业从2015年亏损846.88亿元，到2019年预计实现利润1800亿元；企业资产负债率下降约7.5个百分点。（新华社）

 

 解读   近几年钢铁行业产能增长较快，又出现过剩迹象，产能出清是一个漫长的过程，还需要继续推进。严禁新增产能的消息短期会利好行业龙头企业，A股相关上市公司有：宝钢股份、鞍钢股份、中信特钢、包钢股份等。

 

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8.【今年光伏新增装机将呈恢复性增长】中国光伏行业协会副理事长兼秘书长王勃华表示，由于2019年光伏政策出台时间较迟，企业办理土地、电网接网等相关手续时间有限，2019年部分项目指标将转至2020年。预计2020年国内光伏新增装机容量将达40吉瓦，呈现恢复式增长。（中国能源报） 

 

 解读   光伏新技术的突破也有助于降低成本，推动产业发展，产业链企业受益。A股相关上市公司有：中环股份、隆基股份、通威股份、上海电气等。

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9.【2020年农业转基因生物监管工作方案印发】方案强化研究试验源头监管，对农业转基因生物研发试验单位进行全程监管，确保试验材料可追溯。强化育种制种源头监管，对种子生产加工销售企业全覆盖监管，截断非法种植的源头。强化进口监管，对进口转基因生物全程管控。（农业农村部）

 

 解读   加强转基因项目监管，有利于行业健康发展。A股相关上市公司有：荃银高科、大北农、隆平高科、万向德农、敦煌种业等。

 

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10.【北京金融局局长：未来境内应不会发虚拟币交易所牌照】北京市地方金融监督管理局局长霍学文表示，虚拟币监管不存在是否更严格，只会更严格，北京金融局对于发币行为“零容忍”，发现一起、打击一起。虚拟货币不能够、也不得作为法定数字货币，我国只有人民银行才能推出法定数字货币。不论任何人以任何伪装，只要在国内发行、销售、交易虚拟币就是违法。同时，交易所只要涉嫌把币传销给国内，以及通过各种渠道引诱投资者投资虚拟币都属违法。（新京报）

 

 解读   虚拟币的交易平台没有实际价值，只能造成投资人被割韭菜、引发社会不稳定。

 

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11.【芯片产业细分龙头出炉】半导体产业发展迅猛，A股科技公司在2019年录得不小涨幅，以国产芯片为核心的国产替代概念，去年涨幅惊人。从产业链看，半导体上游设备及材料包括北方华创（国内IC设备龙头）、长川科技（集成电路测试机）、中环股份（硅片龙头）、中微公司（刻蚀设备）、晶盛机电（晶硅设备）、至纯科技（半导体清洗设备）等，中游IC设计包括国科微、韦尔股份、纳思达等，中游制作包括兆易创新、台基股份、景嘉微等；下游封测包括长电科技、通富微电等。（证券时报）

 

 解读   芯片公司近期市场关注度很高，但短期涨幅过大，还要注意控制风险。短期如果年报盈利不能消化估值，可能会有一定调整。

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- 公司要闻 -

 

1.【鞍山钢铁开发四代核电快堆项目用316H不锈钢】鞍山钢铁集团消息称，已经成功实现四代核电600MW示范快堆项目316H奥氏体不锈钢产品开发，并完成首批合同供货，解决了该产品从无到有、“卡脖子”的难题。该公司因此成为全球唯一一家全部依靠自身装备生产该产品的企业。（中新网）

 

 解读   钢铁龙头企业一方面受益国家环保去产能政策，另一方面也要主动提升，在高新科技含量产品的市场有一席之地，保持竞争力。

 

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2.【茅台前董事长袁仁国妻儿获利2.3亿，经销商送他5公斤金鼎；贵州省原副省长王晓光为销赃把4000多瓶茅台倒下水道；深圳一国企晚宴喝掉16万茅台，董事长被免职】2004年以来，仅袁仁国妻子和儿女违规经营茅台酒就获利2.3亿余元。一大批经销商、供应商千方百计和袁仁国拉关系，大搞利益输送。有经销商直接送给袁仁国定制的5公斤金鼎。近日，深圳一国企年终述职会一晚喝掉16万元茅台，经研究决定，免去当事人董事长的职务。最新的反腐电视专题片《国家监察》也有报道贵州省原省委常委、副省长王晓光，落马前觉得家里名酒太多不安全，为了销赃，把4000多瓶年份茅台酒分批倒入了自己家里的下水道。（新京报）

 

 解读   因茅台引起的腐败案件真是不少，深圳国企建设发展集团董事长还敢顶风作案。政府和国企反腐工作的持续进行，对高端酒市场的需求会形成一定的压制，但有利于行业长期健康发展。

 

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3.【物美北京再投放10万瓶飞天茅台，会员最多可购买2瓶】1月11日至1月21日，物美共计投放10万瓶茅台，每位会员最多可兑换买2瓶53度500ml飞天茅台酒的购买资格。（新京报）

 

 解读   茅台一方面反腐，另一方面改革营销模式，增加网络平台直销，减少腐败的机会。近期的改革力度还是很大的。

 

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4.【中信证券：2019年净利润122.9亿元，同比增长30.86%】 （中证网）

 

 解读   去年市场行情好，IPO保持较快发行节奏，为券商的证券投资业务和投资银行业务增长提供了支撑。

 

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5.【人民网：拟受让人民日报广告公司持有的京沪高铁1598万股股票收益权，转让对价8000万元】（第一财经）

 

 解读   人民网希望通过受让京沪高铁股票，与其优势互补、资源整合，产生协同效应。

 

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6.【比亚迪罕见跳空飙升！重磅产品即将量产，拐点真的来了？】比亚迪透露今年将推出全新一代刀片电池，拥有300多项核心专利，将提高续航路程达600公里。同时，数据显示，比亚迪拿下2019年新能源车销量冠军，新能源车出售了22万台。（证券时报）

 

 解读   新能源车目前关键看电池续航时间能否加长，充电时间能否缩短，以及电池的安全性。磷酸铁锂电池容易受到低温影响的问题也有待解决。比亚迪电池新技术如果真能大幅提升续航时间，将会提升其与特斯拉的竞争能力。

 

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7.【天齐锂业：有客户已进入特斯拉、宝马等汽车厂商的供应链】天齐锂业表示，公司客户以锂电池正极材料厂商为主，LG化学是公司客户，公司有客户已进入特斯拉、宝马等汽车厂商的供应链。此外，截止目前，澳洲火情对公司境外子公司没有影响，经营活动正在按计划开展中。（Wind）

 

 解读   天齐锂业锂资源丰富，特别是氢氧化锂资源。目前通过海外车企认证，并能持续稳定供货的企业，仅有赣锋锂业、天齐锂业、雅宝和Livent四家企业。公司将受益此轮新能源汽车的发展周期。

 

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8.【万集科技2019年净利预增超100倍，预盈7.29亿元至9.17亿元】万集科技公告称，ETC相关产品出货量较上年同期大幅增长。未来受国家政策及行业情况变化影响，2020年ETC电子标签年度采购规模预计下降。（证券时报）

 

 解读   2019年公司业绩受益于全国ETC集中安装的需求爆发，但不具备长期性。后续还要关注能否有新增需求出现。

 

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9.【三安光电：拐点已至 LED芯片迎来上行周期 VS 盈利恶化叠加巨额融资，LED龙头三安光电陷入窘境】三安光电1月11日发布业绩预告，预计2019年归母净利润与上期同比减少127,360-155,660万元，同比下降45-55%。与此同时，方正证券研报给予公司“强烈推荐”评级，预测2019-2021年三安光电归母净利润为14.15、23.11、32.10亿元，对应增速为-50%、63%、39%。（新浪财经）

 

 解读   三安光电业绩预告中的LED前三季度价格降幅较大，但进入第四季度价格逐渐趋于稳定，因此导致2019全年价格及毛利率承压，侵蚀公司业绩。接下来受LED新技术演进以及化合物半导体产品，将给公司长期发展带来动能。

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